第一节 利润表分析概述（1 / 1）

[学习目标]本章学习目标是使学生掌握利润表分析的基本内容与基本方法.通过本章学习，在明确利润表的内容和格式的基础上，重点掌握利润表的横向分析和纵向分析，熟悉利润变动分析，为第六章的学习奠定基础。与此学习目标相适应，本章包括利润表分析概述、利润表横向分析、利润表纵向分析和利润变动分析四节内容。

第一节利润表分析概述一、利润表的内容和格式利润表是反映企业在一定会计期间的经营成果的报表。该表是按照各项收入、费用以及构成利润的各个项目分类分项编制而成的，它是一张动态报表。

常见的利润表格式主要有单步式和多步式两种。财务报表列报准则规定，企业应当采用多步式列报利润表，主要包括以下三个方面的内容：

（1）构成营业利润的各项要素。营业利润以营业收入为基础，减去营业成本、营业税金及附加、销售费用、管理费用、财务费用、资产减值损失，加上公允价值变动收益（减去公允价值变动损失）和投资收益（减去投资损失）后得出。

（2）构成利润总额的各项要素。利润总额在营业利润的基础上，加上营业外收入，减去营业外支出后得出。

（3）构成净利润的各项要素。净利润在利润总额的基础上，减去所得税费用后得出。

普通股或潜在普通股已公开交易的企业，以及正处于公开发行普通股或潜在普通股过程中的企业，还应当在利润毙列示每股收益信息。

二、利润表分析的作用通过利润表分析，可以了解企业一定会计期间收入的实现情况，如实现的营业收入有多少、实现的投资收益有多少、实现的营业外收入有多少等等；可以了解一定会计期间的费用耗费情况，如耗费的营业成本有多少、营业税金及附加有多少及销售费用、管理费用、财务费用各有多少、营业外支出有多少等等；可以了解企业生产经营活动的成果，即净利润的实现情况，据以判断资本保值、增值等情况。同时，通过利润表提供的不同时期的比较数字（本月数、本年累计数、上年数），可以掌握企业今后利润的发展趋势及获利能力，了解投资者投入资本的完整性。

利润表分析，不仅可以对利润毙有关指标进行横向分析，而且可以对利润毙有关指标进行纵向分析，纵横结合，可以大体上了解利润形成过程的概貌，为深入进行利润表分析指明方向。

第二节利润表横向分析利润表横向分析，就是将利润表内各主要指标的本期数与上期数或预算数相比较，以揭示利润变动差异及产生原因，从而对企业经营成果形成过程及其制约因素有一个大体的了解。

利润表横向分析的步骤如下：

（一）编制“利润表横向分析表”，计算各主要指标的增减变动额和增减变动百分比，格式；

（二）借助利润表横向分析表各主要指标变动差异，分析产生差异的原因。

各主要指标的变动差异可以对该公司2007年利润情况做出以下分析评价：

1.净利润指标分析。

从净利润指标看，该公司2007年实现净利润79572752元，比上年增长26721058元，增长率为50.56%，增长幅度较高。从横向分析表看，公司净利润增长主要是利润总额比上年增长28621999元引起的；由于所得税比上年增长1900941元，二者相抵，净利润增长26721058元。

2.利润总额指标分析。

从利润总额指标看，该公司2007年利润总额比上年增长28621999元，增长率为39.38%。利润总额增长的主要原因，一是该公司2007年营业利润比上年增长28730798元，增长39.69%；二是该公司2007年营业外支出比上年减少22073元，减少3.44%，这对利润总额的增长起了积极的作用。但本年度该公司营业外收入比上年减少130872元，减少13.78%，需进一步分析营业外收入项目的具体情况。

3.营业利润指标分析。

从营业利润指标看，该公司2007年营业利润比上年增长28730798元，增长率为39.69%。营业利润增长的主要原因，一是营业收入大幅增长，增长901132136元，增长53.90%；二是营业税金减少1926101元，减少43.05%；三是该公司2007年管理费用比上年减少9792398元，减少11.67%，说明该公司做到了既开源又节流，在不断降低管理费用上下苦功；四是该公司2007年投资收益比上年增长3905469元，增长104.53%，增长幅度很大，说明该公司本年度对外投资卓有成效。但该公司2007年也存在不利因素，一方面表现在营业成本增长829545391元，增长59.44%，增长幅度大于营业收入的增长幅度，需要深入分析营业成本升高的原因；另一方面表现在销售费用和财务费用比上年分别增长54137973元和4341942元，增长50.02%和39.61%，可见该公司还需进一步挖掘潜力，努力降低销售费用和财务费用。

4.每股收益指标分析。

从每股收益指标看，该公司2007年每股收益比上年增长0.06元，增长50.00%。在2007年度普通股流通在外的平均股数不变的情况下，每股收益增长的主要原因是2007年实现净利润79572752元，比上年增长26721058元，增长率达50.56%，说明企业盈利能力较强。

第三节利润表纵向分析利润表纵向分析，就是通过计算利润表内各主要指标的本期数、上期数或预算数在营业收入中所占的比重，以分析利润的构成情况，从而对企业经营成果增减变动的合理性有一个全面的了解。

利润表纵向分析的步骤如下：

（一）编制“利润表纵向分析表”，计算各主要指标在营业收入中所占的比重（二）借助利润表纵向分析表各主要指标在营业收入中所占的比重，分析企业经营成果增减变动的合理性。

[案例5―2]资料为例，编制abc公司“利润表纵向分析表”：

1.净利润指标分析。

从净利润指标看，该公司2007年净利润占营业收入的比重为3.09%，比上年的3.16%降低0.07%。从纵向分析表看，公司净利润比重降低主要是利润总额占营业收入的比重由上年的4.35%降为本年的3.94%，所得税费用占营业收入的比重由上年的1.19%降为本年的0.84%，二者相抵，净利润降低0.07%。

2.利润总额指标分析。

从利润总额指标看，该公司2007年利润总额占营业收入的比重为3.94%，比上年的4.35%降低0.41%。利润总额比重降低的主要原因，一是该公司2007年营业利润占营业收入的比重由上年的4.33%降为本年的3.93%；二是该公司2007年营业外收入占营业收入的比重由上年的0.06%降为本年的0.03%。但本年度该公司营业外支出占营业收入的比重由上年的0.04%降为本年的0.02%，对利润总额绝对数的增长起了积极的作用。

3.营业利润指标分析。

从营业利润指标看，该公司2007年营业利润占营业收入的比重为3.93%，比上年的4.33%降低0.40%。营业利润比重降低的主要原因是该公司2007年营业成本占营业收入的比重由上年的83.48%上升为本年的86.48%，应进一步查明营业成本升高的原因，在排除物价上涨等因素后，找出内部成本控制方面存在的问题，并加以解决。但该公司2007年也存在有利于营业利润比重提高的因素，一是营业税金及附加占营业收入的比重由上年的0.27%降为本年的0.10%；二是该公司2007年销售费用、管理费用、财务费用占营业收入的比重分别比上年降低0.16%、2.14%、0.07%，说明该公司2007年在控制期间费用方面做出了较大的努力；三是本年度该公司投资收益占营业收入的比重由上年的0.22%升为本年的0.30%，说明该公司本年度对外投资效益显著。

第四节利润变动分析利润变动分析是分析利润总额和营业利润两个主要利润指标具体变动情况，以进一步揭示主要利润指标升降的原因。

（一）利润总额变动分析利润总额是指营业利润加上营业外收入，减去营业外支出后的金额。用公式表示如下：

利润总额=营业利润+营业外收入―营业外支出利润总额增减额的构成比例指标，可以对abc公司2007年利润总额变动情况做出以下分析评价：

1.营业利润指标分析。

营业利润是企业在一定会计期间从事生产经营活动所取得的经营成果。本例中，abc公司2007年营业利润增长超过了利润总额增长，比重高达100.38%，成为公司利润总额增长的主要来源，说明该公司生产、经营活动正常，表明公司正处于一种稳定且持久的增长时期。但该公司2007年营业利润占营业收入的比重从上年的4.33%降为3.93%，降低0.40%，可见营业利润的增长还有一定的潜力。

2.营业外收入指标分析。

营业外收入是企业在一定会计期间发生的与经营业务无直接关系的各项收入。营业外收入项目多半为管理当局所不能控制或左右，是由非常的、非主要营业活动产生的，在分析营业外收入时，应着重检查各项营业外收入明细项目增减的合法性及合理性。本例中，abc公司2007年营业外收入减少130872元，成为利润总额增长的抵减因素。现将该公司2006、2007年营业外收入明细项目列示如下：

从营业外收入明细项目提供的数据可知，该公司2007年营业外收入减少主要是出售房改房收入、罚款收入及其他收入项目减少，而处理固定资产净收益项目却增加264132元。公司应结合各项目的具体情况对其合法性及合理性进行深入的分析。如罚款收入减少1370元，必须查实该公司2007年罚款收入具体项目的具体情况，才能对此做出准确的判断，不能简单地认为收入减少是不利因素。又如处理固定资产净收益增加264132元，就必须对该公司2007年因出售、报废和毁损等原因转入清理的固定资产进行详细的分析，以查实其中具体情况，从而得出正确的结论。